2018年6月22日，中国柱陈中国保险行业协会在京举行《中国养老金第三支柱钻研陈说》（如下简称《陈说》）宣告会。保险《陈说》是行业国内初次对于养老金第三支柱做出的较为周全零星钻研，其钻研下场短缺证明了养老金第三支柱应优先保险保障以及临时蕴藏的发中功能，并对于税延养老保险方面的国养探究具备较强的事实教育以及参考价钱。

　　中国银行保险把守规画委员会王叙文副主任、老金国家睁开以及刷新委员会、第支国务院睁开钻研中间、中国柱陈中国银行业协会、保险北京大学、行业中国保险行业协会养老保险专委会成员公司以及国内养老规模资深专家学者近80人退出了《陈说》宣告会。发中宣告会由中国保险行业协会秘书长商敬国主持。国养

　　据清晰，老金在监管部份教育下，第支中国保险行业协会立足效率养老保障系统的中国柱陈大局，秉持凋谢、容纳的钻研态度，会集行业内外实力组成课题编写组，并普遍听取以及合成接管国内外、业内外、高校智库等多位专家学者或者从业人士对于养老金第三支柱的意见建议。在全部钻研历程中，以建树凋谢可不断的养老金第三支柱为目的，深入合成新常态下中国睁开养老金第三支柱的布景、事实意思，并请德国、英国、美国等多国养老金规模从业职员或者业余咨询机构介绍列国养老金刷新情景落选三支柱现状，为课题钻研引入了大批第一手信息以及质料，使课题钻研既贴合国情，又短缺罗致国内履历，经由火析清晰了商业保险业在养老金系统中的功能以及定位，并提出中国睁开养老金第三支柱的政策建议。

　　王叙文展现，商业养老保险作为市场机制在社会保障规模发挥熏染的紧张载体，短寿危害规画以及养老金投资危害规画的根基本领，在多条理养老保障系统的构建中具备不可替换的紧张熏染。中保协子细贯彻落实党的十九大肉体，自动照应社会体贴，机关睁开对于第三支柱的外在以及外在、社会布景、事实意思等一系列严正下场妨碍了钻研，并散漫商业保险功能熏染，品评辩说了运用商业养老保险增长第三支柱建树的详细做法，为第三支柱顶层制度妄想妄想、为金融保险业效率养老保障制度刷新睁开提供了自动借鉴，是一项具备很强事实意思的使命。

　　王叙文谈到，中国特色社会主义已经进入新时期，养老保障系统建树面临新使命、新挑战。减速睁开第三支柱，构建愈加公平更可不断的养老保障系统，是深入养老保障规模刷新的紧张使命，也是处置制度睁开不屈衡不短缺，提升国夷易近公共取患上感、侥幸感以及清静感的紧张本领。她以为，睁开第三支柱立应立足国情，周全意见并公平借鉴国内履历；应准判断位，公平散漫三支柱的定位以及熏染；应保障优先，建树适宜国情的养老保障第三支柱。同时，第三支柱制度妄想应知足拆穿困绕普遍、清静安妥、金融反对于、总体自主、一生支出、资源同享等根基要求。保险业要自动探究，自动立异，不断美满营业流程、提升效率尺度、知足保障需要、优化客户体验，为第三支柱睁开探究积攒履历，为金融行业更周全、更短缺退出第三支柱睁开提供有利的履历借鉴。

　　宣告会上，商敬国代表课题组从课题钻研布景、养老金第三支柱的外在与外在、需要关注以及处置的关键下场、系统框架、政策建议等方面临课题陈说妨碍清晰读。

　　《陈说》在周全合成美国、英国、德国等8个国家以及地域养老金系统落选三支柱睁开情景的根基上，厘清商业养老保险、年金、养老金，以及三大支柱之间的关连以及领土，并并散漫我国的国情特色、国家政策、苍生偏好等提出建树中国特色养老金第三支柱的四点政策建议：

　　一是建树多样化普惠的养老保障系统。用税优政策来建树或者撬动睁开养老金第三支柱，是国内通畅做法，个别有延税型以及免税型两种。日前下发的《对于睁开总体税收递延型商业养老保险试点的见告》中清晰了EET方式，对于高支出征税人群有较好的鼓舞熏染，但中低支出人群可能因达不到起征点而无奈享受。建议以此为开始，增强税制刷新，未来引入直接津贴方式，让更多的人群享受政策福利，提升制度的公平性以及拆穿困绕面，匆匆使税优政策走向普惠，后退第三支柱替换率。

　　二是建树养老金三支柱对于接机制。养老金三支柱间存在功能重叠以及市场相助，为处置这一矛盾，良多国家买通三支柱间的资金行动，如美国第三支柱IRAs承接了大批第二支柱401（K）妄想资金转入，实际是二、三支柱的混合体，英国应承参保人以“协议退出”方式退出第一支柱，转移到第二支柱等。建议我国应承适宜确定条件的参保职员或者去职职员将第一支柱或者第二支柱的总体账户直接转移至第二支柱或者第三支柱，实现市场化投资规画等，实用提升退出率。

　　三是夸张危害保障以及临时蕴藏属性。养老金具备蕴藏、保险以及再调配三大功能，当初国务院批复保险业后行先试，在某种水平上也招供了第三支柱以危害保障以及临时蕴藏为优先的功能导向。建议第三支柱税延养老保险产物妄想确定要以资金清静为底线，要求收益安妥、临时锁定，知足资金的清静性、收益性以及临时性规画要求。

　　四是鼓舞多机构配合退出。借鉴国内履历，建议鼓舞多类金融机构配合退出，发挥各逍遥养老金积攒期以及支出期的差距功能以及优势，但基于养老金的保障属性，要拟订不同的产物尺度，凭证参保人年纪差距，要求不低于50%以上的资金配置装备部署到保障以及临时蕴藏功能较强的商业保险产物，确调养老资金清静安妥。

　　预会向导以及专家在宣告会的讲话中均《陈说》以及宣告使命给以高度评估。

　　国务院睁开钻研中间朱俊生教授以为，该《陈说》对于清晰商业养老保险的睁开定位以及多条理养老保障系统建树有侧紧张的参考借鉴价钱。要短缺发挥市场机制在养老金系统中的熏染，真正将商业养老保险作为我国养老金系统的“第三支柱”，以更正养老金系统存在的妄想性失衡。在养老金系统刷新以及政策调解中，要短缺思考商业养老保险作为第三支柱与根基养老保险之间的互动关连。经由税收优惠政策提升商业养老保险需要，这将有助于削减养老金账户持有人的抉择，扩展其拆穿困绕面，后退税收优惠政策的惠及规模，提升商业养老保险的需要。后退商业养老保险的提供功能。

　　北京大学经济学院郑伟教授以为，在养老保障三支柱中，作为第三支柱的总体养老金无疑是商业养老保险的中间舞台。总体养老金简陋分为两个阶段，第一阶段是投资积攒阶段，第二阶段是养老金支出阶段。在养老金支出阶段，差距支出方式各具各的特色，可能知足差距破费者的差距需要，在这个阶段，特意在应答短寿危害方面，保险机谈判年金保险产物具备配合优势。

　　睁开第三支柱是实现养老金系统可不断睁开的需要本领，适宜国内趋向；危害保障以及临时蕴藏属性是现阶段中国养老金第三支柱主要属性，适宜中国国情；此外，银行、保险、基金等差距金融机构发挥各自业余优势配合退出第三支柱，同时实现养老金三支柱之间的逍遥转换，可后退养老资金运行功能、有利于实现客户短处最大化。